在当前经济下行压力下，企业融资难、融资贵成为全国性普遍问题，尤其是对创业型小微企业来说，显得更为突出。为准确掌握企业融资难到底难在哪里?融资贵到底贵到什么程度?笔者在湖北恩施地区就中小微企业融资难、融资贵进行了调研。

中西部地区中小微企业融资难与融资贵的表现形式有以下四种。首先是企业自身问题导致贷款难，比如企业自有资金不足，申请固定资产贷款难;企业可用于贷款抵押资产不够，挪用流动资金贷款用于固定资产投资，又导致流动资金贷款难;企业抵押资产所有权证不能一证多用或重复使用。其次是部分大型商业银行信贷审批条件收紧或审批权限上收。再次是部分贷款融资担保机构达不到相关贷款银行合作条件。最后是信用环境恶化，导致少数县级区域性贷款授信整体下降，贷款增长缓慢。

造成融资贵的原因有三种。以恩施州为例，一是通过融资担保公司获得担保贷款的企业，在获得贷款后需要向担保公司存贷款额10%的保证金 ，而与银行合作的担保公司又需要向贷款银行先存贷款额20%的保证金后才能发放贷款，有的担保公司因自有资金不足，将另外10%的保证金转嫁给企业，因此，企业贷款后有20%的资金不能使用。二是担保费率提高。以恩施州为例，所有融资担保公司的担保费率现在普遍从1%~1.5%提高到2.5%，且在贷款时一并扣收。三是部分企业贷款到期如不能按期归还，就需要使用“过桥资金”，不然就要产生信用不良记录。许多企业主为了避免产生信用不良记录，只能硬着头皮东挪西凑借“过桥资金”，而“过桥资金”一般都是找小贷公司或民间高息资金，月息一般在15%~20%左右，有的甚至高达30%以上。

针对中西部地区企业融资难、融资贵的问题，笔者认为，首先，应加速完善证券市场，扩大中小微企业融资空间。要将证券市场建设成为多层次的“金字塔”式资本市场，要放开股票一级市场，实行真正的注册制，扩大企业债券发行规模，减少企业发行债券限制，证券市场真正成为大中型企业融资的主渠道，让出大型银行信贷资源，增强大型银行对中小企业信贷支持能力。

其次，要进一步健全服务小微企业金融体系。要大力发展村镇银行、社区银行等草根银行，既要数量，更要质量，因为这类银行在设置之初就要准确定位于服务小微企业和个体户，不能与大型银行竞争大客户，这样既可以扩大群体，又可以很好地分散资金风险;要通过进一步改革或改组邮政储蓄银行，改进完善信贷审批机制和流程，增强经营灵活性，回归邮政储蓄银行设置初衷，最大限度地释放邮政储蓄银行信贷潜力;加快民营银行发展步伐，放宽民营银行市场准入条件，大力发展如“阿里网商”类定位服务小微企业和个体户的民营银行;探索小额贷款公司机制改革，将小额贷款公司改组为依附于银行的金融公司，明确法律定位、提供融资便利、降低税费负担，促进其健康发展;促进互联网金融发展，支持发展网络银行、规范发展P2P网贷平台和众筹股权融资。

再次，应制定并有效落实差别化的货币信贷政策。在贷款利率上可以适当扩大贷款上浮比例，在贷款产品上开发或允许使用“循环贷”、“展期贷”等贷款产品，以有效挤出中小微企业特别是创业型企业贷款到期使用民间或小贷公司高息“过桥资金”的市场需求，减少中小微企业融资成本;在贷款规模上对小微企业和小型银行的“双向同步”区别政策，如对贷款规模包括“合意贷款规模”在总额还不能放开的前提下，则应加大“差别化”，至少应放开小额贷款(200万元以下)和小型银行的贷款规模限制;要鼓励大型银行设置小微企业信贷机构，大力发展小额贷款。

最后，地方政府要建立完善中小微企业融资服务体系。一方面，要扩大政府主导设立融资担保公司注资规模，扩大担保能力;另一方面，要支持民营担保公司发展，鼓励大型银行与民营担保公司合作。同时，要整合地方政府各类发展基金，如产业发展基金、扶贫基金、担保基金等，建立并扩大政府低成本“过桥资金”池，既可以有效缓解企业到期贷款还贷借资压力，又可以帮助银行有效化解不良贷款风险。